全球化工十亿美元俱乐部排行榜更新——化工行业整体低迷难回暖

《化学周刊》十亿美元俱乐部销售收入领先公司排行榜近日公布。此次公布的数据显示，由于去库存和需求疲软，2023年全球化工行业领先公司的销售额均出现下降，在上榜的104家公司中，销售额中位数下降了约3%，排名第一的巴斯夫销售额也下降了19%，成为整个行业低迷的具象。

头部化企排名相对稳定

总体而言，按2023年销售额排名，化工行业排行榜保持稳定。前五名依然是巴斯夫、中国石化、中国化工、台塑集团和陶氏。巴斯夫连续第四年荣登榜首。2023年，巴斯夫销售额虽然较2022年下降19%，但仍保持全球第一的位置。中国荣盛集团、利安德巴赛尔、沙特基础工业公司（SABIC）、埃克森美孚和英力士也位居今年排名的前十。

除了前十名，其他同样保持相对稳定。Nutrien公司由上年度的第10下降了4位至第14，因为2022年俄乌冲突对化肥市场造成提振，但2023年化肥需求减弱。林德公司、液空公司、三菱化学、恒力石化、万华化学、拜耳公司、LG化学和宣伟公司今年和上年排名一样均进入前20名。

最新发布排行榜显示，确有一些公司排名出现大幅上升或下跌，其中荣盛集团和上海石化等企业排名上升较大。PPG工业公司和艺康股份分别上升了9位和6位，PPG跻身前20位，这些企业的销售额小幅增长。Nutrien、雅苒国际和美国美盛等化肥生产商排名在2022年大幅上升后，随着化肥价格回落，排名也出现下跌。

行业销售额普遍下降

报告显示，2023年，化工行业销售收入普遍下降。今年上榜的《化学周刊》十亿美元俱乐部的104家公司中，销售额中位数下降了约3%。相比之下，2022年的销售收入中位数增长了11%。

十亿美元俱乐部公司2023年的中位数销售额约为92亿美元，而2022年约为97.1亿美元。公开披露销售收入超过30亿美元的公司数量从上一年的109家下降到104家。榜单中只有24家公司报告2023年的销售额有所增长。

然而，2023年公司盈利确实比销售额好一些。十亿美元俱乐部公司的营业利润中位数下降了约1%，而上一年的中位数利润下降了2%。2023年公司利润中位数为5.8亿美元，26家公司报告营业利润出现增长。

2023年整个化工行业亮点很少。多元化和通用化学品生产商、特种化学品生产商、农用化学品和工业气体公司大多报告销售收入下降。部分特化品和工业气体公司的销售收入保持较好，但中国以外的公司很少有报告销售额大幅增长。2022年出现了繁荣的细分行业，如化肥和锂化学品，随着市场价格下跌，繁荣景象在2023年彻底结束。这些行业今年仍然继续面临挑战。

2024化工行业仍困难重重

报告认为，2023年化工行业面临的挑战很多，虽然2024年有所改变，但异常严峻的去库存周期很现实地摆在面前。巴斯夫不久前刚刚卸任的前董事会主席薄睦乐博士表示，2023年，巴斯夫需要付出巨大的努力，因为整个化工行业都处于剧变中，使巴斯夫的市场、竞争对手和客户需求正在迅速变化。2024年，巴斯夫预计下半年经济状况将略有改善，但实际情况似乎没有变化。

中国石化董事长马永生在3月发布的公司年报中表示，中国经济恢复了动力，成品油需求出现逐渐回升，新能源发展迅速，化工行业面临供应过剩，石油和化工行业发生了深刻变化。中国2023年化学品需求有所回升，乙烯表观消费量较上年增长8.2%，合成树脂、合成纤维和合成橡胶的表观消费量分别增长6.2%、7.8%和6.6%，但价格下降了7.0%，由于增加新产能，化学品利润率处于较低水平。

其他主要生产商也预计2024年剩余时间市场将继续保持疲软。陶氏化学第二季度塑料业务利润率因聚合物价格下跌而下降，尤其是在亚洲，主要是因为供应过剩。陶氏董事长兼首席执行官吉姆·菲特林在7月份发布的公司第二季度财报中表示：“展望下半年，陶氏将专注于继续实现连续盈利改善，同时应对我们所处的宏观环境。”